Article Per Year (5 Year)
p-Index From 2020 - 2025
0.23
P-Index
This Author published in this journals
All Journal Limits: Journal of Mathematics and Its Applications
Andyta Putri Pramesty
Departemen Matematika, IPB University
Mathematics

Published : 1 Documents Claim Missing Document
Claim Missing Document
Check
Articles

Found 1 Documents
Search

 1 
Perbandingan Harga Opsi Reset dengan Metode Monte Carlo Standar dan Control Variate Donny Citra Lesmana; Andyta Putri Pramesty; Yunita Nur’Afiyah; Akbar Cautsar Suryaputra; Anggi Setya Pratiwi; Wintang Dayinta Wiyanto; Yeremia Bertolla Gimanjar
Limits: Journal of Mathematics and Its Applications Vol 20, No 3 (2023)
Publisher : Institut Teknologi Sepuluh Nopember

Show Abstract | Download Original | Original Source | Check in Google Scholar | DOI: 10.12962/limits.v20i3.17053

Abstract

Opsi bermanfaat untuk melindungi investor dari risiko kenaikan atau penurunan harga saham. Opsi yang digunakan dalam penelitian ini adalah opsi reset dengan tipe call dan put yang bersifat path-dependent. Dalam kebanyakan kasus, opsi yang bersifat path-dependent tidak memiliki solusi analitik sehingga perlu dilakukan pendekatan numerik untuk menghitung harga wajar opsi jenis ini. Dalam penelitian ini, metode numerik yang digunakan adalah metode Monte Carlo standar dan Monte Carlo control variate. Ditunjukkan pula bahwa harga opsi reset yang dihitung menggunakan kedua metode tersebut konvergen menuju solusi eksak. Hal ini menandakan bahwa kedua metode dapat digunakan untuk menentukan harga opsi reset. Hasil penghitungan kedua metode tersebut kemudian dibandingkan berdasarkan kecepatan kekonvergenannya yang dihitung menggunakan galat relatif yang dihasilkan dari masing-masing metode. Metode Monte Carlo control variate menghasilkan galat relatif yang lebih kecil dibandingkan dengan Monte Carlo standar pada kedua tipe opsi. Hal ini menunjukkan bahwa metode Monte Carlo control variate merupakan metode yang lebih akurat dibandingkan metode Monte Carlo standar. Pengaruh nilai parameter model juga dibandingkan untuk menentukan harga opsi reset. Nilai volatilitas yang semakin besar membuat harga opsi reset cenderung semakin mahal pada kedua tipe opsi reset. Waktu reset yang semakin dekat dengan tanggal terbit opsi ataupun waktu jatuh tempo opsi menyebabkan harga opsi reset cenderung semakin murah. Sedangkan tingkat bunga bebas risiko menyebabkan perubahan perilaku harga yang berbeda pada opsi put dan call. Dengan meningkatnya tingkat bunga bebas risiko, harga opsi call akan semakin meningkat, sedangkan harga opsi put semakin menurun.
Co-Authors Akbar Cautsar Suryaputra Anggi Setya Pratiwi Donny Citra Lesmana Wintang Dayinta Wiyanto Yeremia Bertolla Gimanjar Yunita Nur’Afiyah