<![CDATA[Penelitian ini bertujuan menganalisis reaksi pasar modal terhadap pengumuman MSCI terkait transparansi data free float pada perusahaan sektor perbankan yang terdaftar dalam indeks LQ45. Reaksi pasar diukur menggunakan Abnormal Return (AR), Cumulative Abnormal Return (CAR), dan Trading Volume Activity (TVA). Penelitian ini menggunakan pendekatan kuantitatif dengan metode event study terhadap lima perusahaan sampel yang dipilih menggunakan purposive sampling. Pengamatan dilakukan selama 15 hari bursa, sedangkan expected return dihitung menggunakan Market Model. Pengujian hipotesis dilakukan dengan Paired Sample t-Test dan Wilcoxon Signed Rank Test. Hasil penelitian menunjukkan bahwa Abnormal Return (AR), Cumulative Abnormal Return (CAR), dan Trading Volume Activity (TVA) mengalami perbedaan yang signifikan sebelum dan sesudah pengumuman MSCI. Temuan ini menunjukkan bahwa pengumuman MSCI terkait transparansi data free float mengandung kandungan informasi yang direspons oleh investor, sehingga memengaruhi return saham harian, return saham secara kumulatif, serta aktivitas perdagangan saham.]]>
Copyrights © 2026
