<![CDATA[Saat ini investasi menjadi suatu hal yang penting bagi setiap individudalam menyimpan dananya dan untuk memperoleh tingkat keuntungan dariinvestasi tersebut, baik investasi di pasar uang maupun pasar modal. Di dalammelakukan suatu investasi, investor akan dihadapkan pada dua hal, yakni returndan risk. Dengan adanya suatu risiko yang akan timbul, maka diversifikasimenjadi salah satu cara untuk meminimalkan risiko, yaitu dengan membentukportofolio dari saham-saham yang ada. Tujuan dari penelitian ini adalah untukmengukur kinerja portofolio saham perusahaan yang terdaftar didalam Kompas100 dengan menggunakan model indeks tunggal (single-index model) sertamembantu investor didalam memilih beberapa komposisi saham Kompas 100untuk membentuk portofolio yang optimal.Objek penelitian ini menggunakan empat puluh tujuh saham perusahaanyang secara konsisten terdaftar dalam Indeks Kompas 100 dengan periodepenelitian selama Sembilan periode, yaitu dimulai dari 1 Februari 2009 sampaidengan 31 Juli 2013. Dari empat puluh tujuh saham yang konsisten di dalamIndeks Kompas 100 selama periode penelitian, maka diperoleh hasil bahwaterdapat tujuh saham yang termasuk dalam portofolio optimal, yaitu KLBF (PTKalbe Farma Tbk.) sebesar 39,97%, TLKM (PT Telekomunikasi Indonesia Tbk.)sebesar 16,65%, ELSA (PT Elnusa Tbk.) sebesar 15,40%, PGAS (PT PerusahaanGas Negara persero Tbk.) sebesar 13,21%, BBCA (PT Bank Central Asia Tbk.)sebesar 11,91%, CTRA (PT Ciputra Development Tbk.) sebesar 1,94%, danBMTR (PT Global Mediacom Tbk.) sebesar 0,93%. Portofolio ini menjanjikantingkat return dan risiko, yaitu sebesar 23,82% dan 23,243% per tahun.]]>
Copyrights © 2014
