Article Per Year (5 Year)
p-Index From 2021 - 2026
0.23
P-Index
This Author published in this journals
All Journal Jejak digital: Jurnal Ilmiah Multidisiplin
Nidrah Nidrah
Universitas Negeri Makassar
Economics, Econometrics & Finance Education Languange, Linguistic, Communication & Media Social Sciences Other

Published : 1 Documents Claim Missing Document
Claim Missing Document
Check
Articles

Found 1 Documents
Search

 1 
Pengaruh Volatilitas Harga Minyak Dunia terhadap Return Saham Sektor Energi di Indonesia Nidrah Nidrah
Jejak digital: Jurnal Ilmiah Multidisiplin Vol. 2 No. 3 (2026): MEI 2026
Publisher : INDO PUBLISHING

Show Abstract | Download Original | Original Source | Check in Google Scholar | DOI: 10.63822/nkpq3g15

Abstract

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh volatilitas harga minyak dunia terhadap return saham perusahaan sektor energi di Indonesia. Penelitian ini menggunakan pendekatan kuantitatif dengan desain time series pada periode 2021–2025. Sampel penelitian terdiri dari 14 perusahaan sektor energi yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Analisis data dilakukan menggunakan regresi linear berganda dengan volatilitas harga minyak sebagai variabel independen dan return pasar (IHSG) sebagai variabel kontrol. Hasil penelitian menunjukkan bahwa volatilitas harga minyak dunia tidak berpengaruh signifikan terhadap return saham sektor energi. Sementara itu, return IHSG berpengaruh signifikan positif terhadap return saham. Nilai koefisien determinasi menunjukkan bahwa sebesar 30,7% variasi return saham dapat dijelaskan oleh model penelitian. Temuan ini mengindikasikan bahwa investor di pasar modal Indonesia cenderung lebih merespons kondisi pasar secara umum dibandingkan fluktuasi volatilitas harga minyak. Penelitian ini memberikan kontribusi empiris bahwa hubungan antara volatilitas harga minyak dan return saham tidak selalu signifikan, khususnya pada pasar negara berkembang seperti Indonesia.
Co-Authors