Article Per Year (5 Year)
p-Index From 2021 - 2026
2.049
P-Index
This Author published in this journals
All Journal JSEH (Jurnal Sosial Ekonomi dan Humaniora) Distribusi JMM UNRAM (Jurnal Magister Manajemen Universitas Mataram) JIAI (Jurnal Ilmiah Akuntansi Indonesia) Jurnal Sosial Humaniora Sigli Jurnal Abdimas Sangkabira Unram Journal of Community Service (UJCS) Al-Khidmah: Jurnal Pengabdian Kepada Masyarakat Journal of English Literature and Linguistic Studies (JELLS) Jurnal Abdimas Independen Journal Serambi Engineering (JSE) E-Jurnal Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana
Ahyar, Muhammad
Unknown Affiliation
Religion Humanities Decision Sciences, Operations Research & Management Earth & Planetary Sciences Economics, Econometrics & Finance Education Electrical & Electronics Engineering Energy Engineering Environmental Science Industrial & Manufacturing Engineering Languange, Linguistic, Communication & Media Law, Crime, Criminology & Criminal Justice Social Sciences Other

Published : 13 Documents Claim Missing Document
Claim Missing Document
Check
Articles

Found 13 Documents
Search

 1   2 
Pengaruh Keputusan Investasi, Struktur Modal Dan Kebijakan Dividen Terhadap Nilai Perusahaan Lq45 Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2019-2023 Alivia Yasmin, Salma; Santoso, Budi; Ahyar, Muhammad
JMM UNRAM - MASTER OF MANAGEMENT JOURNAL Vol. 14 No. 4 (2025): JMM Nopember 2025
Publisher : Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Mataram

Show Abstract | Download Original | Original Source | Check in Google Scholar | DOI: 10.29303/jmm.v14i4.834

Abstract

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh keputusan investasi, struktur modal dan kebijakan dividen terhadap nilai perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2019-2023. Penelitian ini merupakan penelitian asosiatif kausal (sebab akibat) dengan pendekatan kuantitatif. Dalam penelitian ini, pemilihan sampel dilakukan dengan metode purposive sampling. Dengan berdasarkan pada kriteria yang telah ditetapkan, diperoleh sampel sebanyak 19 perusahaan dari 45 perusahaan. Dalam penelitian ini, diterapkan model regresi data panel dengan pendekatan Fixed Effect Model (FEM) dan menggunakan program Eviews 12. Hasil penelitian menunjukkan bahwa keputusan investasi berpengaruh positif dan signifikan terhadap nilai perusahaan, struktur modal berpengaruh negatif tetapi tidak signifikan terhadap nilai perusahaan, dan kebijakan dividen berpengaruh negatif tetapi tidak signifikan terhadap nilai perusahaan. Dari hasil penelitian ini, diharapkan agar perusahaan dapat lebih maksimal dalam mengelola keputusan investasi, struktur modal, dan kebijakan dividen dalam upaya untuk meningkatkan nilai perusahaan, khususnya perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2019-2023.
PENERAPAN KAIZEN COSTING UNTUK MENINGKATKAN EFISIENSI OPERASIONAL DAN DAYA SAING COFFEE SHOP BARRENTS Della Nabila, D. Tialurra; Astuti, Widia; Ahyar, Muhammad; Rahayu, Ni Nyoman Saras Tri
https://jurnal.fe.unram.ac.id/index.php/abdimas/about/privacy Vol 6 No 2 (2025): Jurnal Abdimas Independen, November 2025
Publisher : Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Mataram

Show Abstract | Download Original | Original Source | Check in Google Scholar | DOI: 10.29303/independen.v6i2.2503

Abstract

Kegiatan pengabdian ini bertujuan untuk meningkatkan efisiensi operasional dan daya saing Coffee Shop Barrents melalui penerapan konsep Kaizen Costing sebagai pendekatan pengendalian biaya berkelanjutan. Metode pelaksanaan meliputi sosialisasi, pelatihan, pendampingan, serta evaluasi implementasi Kaizen Costing dalam aktivitas operasional harian. Hasil kegiatan menunjukkan bahwa penerapan Kaizen Costing mampu membantu manajemen mengidentifikasi sumber pemborosan, menekan biaya yang tidak memberikan nilai tambah, serta meningkatkan produktivitas tenaga kerja dan penggunaan bahan baku. Selain itu, kegiatan ini juga menghasilkan rancangan prosedur pengendalian biaya yang lebih sistematis dan dokumentasi praktik terbaik yang dapat digunakan sebagai acuan perbaikan berkelanjutan. Dengan demikian, pengabdian ini tidak hanya memberikan manfaat praktis bagi Coffee Shop Barrents, tetapi juga dapat menjadi model pembelajaran bagi UMKM lain dalam menerapkan manajemen biaya yang efisien untuk mendukung keberlanjutan usaha dan daya saing di tengah persaingan industri kuliner yang semakin ketat.
OVERREACTION TERHADAP PENGUMUMAN PELUNCURAN INDEKS DI BURSA EFEK INDONESIA G. A. Sri Oktaryani; Kusmayadi, Iwan; Ahyar, Muhammad; Prihatini, Annisa Cahaya Maharani Lombok
E-Jurnal Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana VOLUME.15.NO.01.TAHUN.2026
Publisher : Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana

Show Abstract | Download Original | Original Source | Check in Google Scholar | DOI: 10.24843/EEB.2026.v15.i01.p05

Abstract

Harga saham tidak selalu mencerminkan nilai fundamental perusahaan dan investor seringkali irasional karena dapat dipengaruhi oleh faktor psikologis, emosi dan bias pribadi dalam mengambil keputusan investasi. Penelitian ini merupakan studi peristiwa untuk menguji fenomena overreaction terhadap kandungan informasi terhadap pengumumuman peluncuran indeks di Bursa Efek Indonesia, yaitu IDXESGL, IDXHIDIV20, dan IDXLQ45LCL. Analisis terhadap fenomena overreaction sebagai informasi penting yang dapat membantu investor agar dapat terhindar dari keputusan investasi yang kurang tepat. Penelitian ini menggunakan pendekatan studi peristiwa, dengan menganalisis abnormal return di periode seputar pengumuman (event window), yaitu 5 sampai dengan 10 hari sebelum maupun sesudah hari pengumuman peluncuran dari setiap indeks. Data yang dikumpulkan meliputi harga saham individual yang terdaftar pada masing-masing indeks, indeks harga pasar, dan suku bunga bebas risiko (BI rate) secara terus menerus selama periode estimasi dan event window. Uji variabel menggunakan uji statistik parametrik yaitu one sample t-test dan paired sample test untuk data yang berdistribusi normal, dan uji non-parametrik untuk data yang berdistribusi tidak normal. Hasil penelitian menunjukkan bahwa reaksi pasar bervariasi dalam merespon pengumuman peluncuran indeks baru di Bursa Efek Indonesia, overreaction terjadi pada pengumuman peluncuran indeks ESG Leaders (ESGL) dan LQ45 Low Carbon Leaders (LQ45LCL), dan tidak terjadi pada indeks HIDIV20. Penelitian ini berkontribusi terhadap literatur keuangan dengan menyajikan bukti empiris mengenai keberadaan fenomena overreaction di pasar modal Indonesia, yang mencerminkan karakteristik pasar dengan tingkat efisiensi bentuk lemah.     Stock prices do not always reflect a company's fundamental value, and investors are often irrational due to the influence of psychological factors, emotions, and personal biases in making investment decisions. This study is an event study aimed at examining the phenomenon of overreaction to the informational content of index launch announcements on the Indonesia Stock Exchange, specifically the IDXESGL, IDXHIDIV20, and IDXLQ45LCL. The analysis of overreaction is considered important information that can help investors avoid making poor investment decisions. This research employs an event study approach by analyzing abnormal returns during the period surrounding the announcements (event window) specifically, 5 to 10 days before and after the event date of each index launch. The data collected include individual stock prices listed in each respective index, the overall market index, and the risk-free interest rate (BI rate), continuously observed during the estimation period and the event window. Statistical testing of variables uses parametric tests such as the one-sample t-test and paired sample t-test for normally distributed data, and non-parametric tests for non-normally distributed data. The results show that market reactions vary in response to the launch announcements of new indices on the Indonesia Stock Exchange, Overreaction was observed in the announcements of the ESG Leaders (IDXESGL) and LQ45 Low Carbon Leaders (IDXLQ45LCL) indices, but not in the HIDIV20 index. This research contributes to the financial literature by providing empirical evidence of overreaction in Indonesia capital market which reflects the characteristics of the weak-form market efficiency.  
Co-Authors Alivia Yasmin, Salma Animah Animah Anwar, Adrianda Bagis, Abdul Azis Della Nabila, D. Tialurra Dwi Budi Santoso G. A. Sri Oktaryani G. A. Sri Oktaryani Hadi Paramu Harmaen, Ade Isti Fadah Iwan Kusuma Negara Khairuna Khairuna Kusmayadi, Iwan Muhdin Muhdin, Muhdin Mukhdasir, Mukhdasir Mustikawati, Yunitari Nurhimmi Falahiyati, Akiruddin Ahmad Prihatini, Annisa Cahaya Maharani Lombok Rahayu, Ni Nyoman Saras Tri Rita Nengsih Sahbudi Samsul Sarkowi Suprayetno, Djoko Wardani, Laila Widia Astuti Yasmin, Salma Alivia Zainal Abidin